Annual Rate of Return là gì

Lợi tức hàng năm là gì?

Lợi tức hàng năm làlợi nhuậnmà một khoản đầu tư cung cấp trong một khoảng thời gian, được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm hàng năm có trọng số theo thời gian.Các nguồn lợi nhuận có thể bao gồm cổ tức, lợi tức vốn và tăng giá vốn.Tỷ suất lợi nhuận hàng năm được đo lường dựa trên số tiền đầu tư ban đầu và đại diện cho một giátrị trung bình hình họcchứ không phải mộttrung bình số họcđơn giản.

Hiểu lợi tức hàng năm

Phương pháp de facto để so sánh hiệu suất của các khoản đầu tư vớitính thanh khoản, lợi nhuận hàng năm có thể được tính cho các tài sản khác nhau, bao gồm cổ phiếu, trái phiếu, quỹ, hàng hóa và một số loạiphái sinh.Quy trình này là một phương pháp được ưa thích, được coi là chính xác hơn so với lợi tức đơn thuần, vì nó bao gồm các điều chỉnh đối với lãi kép.Các loại tài sản khác nhau được coi là có mức thu nhập hàng năm khác nhau.

Lợi nhuận hàng năm từ cổ phiếu

Còn được gọi làlợi nhuận hàng năm,lợi nhuậnhàng năm thể hiện sự gia tăng giá trị của cổ phiếu trong một khoảng thời gian nhất định.Để tính lợi nhuận hàng năm, cần có thông tin về giá hiện tại của cổ phiếu và giá mua cổ phiếu.Nếu có bất kỳ sự phân tách nào đã xảy ra, giá mua cần được điều chỉnh cho phù hợp.Sau khi giá được xác định, phần trăm lợi nhuận đơn giản sẽ được tính trước, với con số đó cuối cùng sẽ được tính hàng năm.Lợi nhuận đơn giản chỉ là giá hiện tại trừ đi giá mua, chia cho giá mua.

Ví dụ về tính toán lợi nhuận hàng năm

\ begin {align} & \ text {CAGR} = \ left [\ left [\ frac {\ text {Giá trị kết thúc}} {\ text {Giá trị ban đầu}} \ right] ^ \ frac {1} {\ text {Năm }} \ right] 1 \\ & \ textbf {where:} \\ & \ text {CAGR} = \ text {tỷ lệ tăng trưởng hàng năm kép} \\ & \ text {Năm} = \ text {thời gian nắm giữ, tính bằng năm } \\ \ end {căn chỉnh}​CAGR=[[Giá trị ban đầuGiá trị kết thúc​]Năm1​]1ở đâu:CAGR=tỷ lệ tăng trưởng kép hàng nămNăm=thời gian nắm giữ, tính bằng năm​

Hãy xem xét một nhà đầu tư mua cổ phiếu vào ngày 1 tháng 1 năm 2000, với giá 20 đô la.Sau đó, nhà đầu tư bán nó vào ngày 1 tháng 1 năm 2005, với giá 35 đô la lợi nhuận 15 đô la.Nhà đầu tư cũng nhận được tổng cộng $ 2 tiền cổ tức trongthời gian nắm giữ5 năm.Trong ví dụ này,tổng lợi nhuậncủa nhà đầu tưtrong 5 năm là 17 đô la, hoặc [17/20] 85% số vốn đầu tư ban đầu.Lợi tức hàng năm cần thiết để đạt được 85% trong 5 năm tuân theo công thức cho tốc độ tăng trưởng kép hàng năm [CAGR]:

\ begin {align} & \ left [\ left [\ frac {37} {20} \ right] ^ \ frac {1} {5} \ right] 1 = 13,1 \% \ text {lợi nhuận hàng năm} \\ \ end {align}​[[2037​]51​]1=13.Lợi tức hàng năm1%​

Lợi tức hàng năm thay đổi so với mức trung bình thông thường và cho thấy lãi hoặc lỗ thực tế của một khoản đầu tư, cũng như khó khăn trong việc bù đắp các khoản lỗ.Ví dụ: mất 50% cho khoản đầu tư ban đầu yêu cầu lãi 100% vào năm tiếp theo để tạo ra sự khác biệt.Do sự chênh lệch đáng kể về lãi và lỗ có thể xảy ra, lợi nhuận hàng năm giúp đưa ra kết quả đầu tư để so sánh tốt hơn.

Lợi nhuận hàng năm trên 401K

Cách tính khác khi xác định lợi tức hàng năm của401Ktrong một năm cụ thể.Đầu tiên, tổng lợi nhuận phải được tính toán.Giá trị bắt đầu cho khoảng thời gian đang được kiểm tra là cần thiết, cùng với giá trị cuối cùng.Trước khi thực hiện các phép tính, bất kỳ khoản đóng góp nào cho tài khoản trong khoảng thời gian được đề cập phải được trừ khỏi giá trị cuối cùng.

Khi giá trị cuối cùng đã điều chỉnh được xác định, nó được chia cho số dư ban đầu.Cuối cùng, trừ 1 từ kết quả và nhân số tiền đó với 100 để xác định phần trăm tổng lợi nhuận.

Video liên quan